Голливуд, 1926-й. Шумный вечер в доме влиятельного продюсера. Среди гостей — молодая актриса Нелли Ларой. Она случайно сталкивается с парнем из обслуживающего персонала, Мэнни Торресом. Вечеринка бьет ключом, но для них обоих она становится судьбоносной. Нелли получает предложение сняться в фильме. Мэнни же поручают отвезти домой известного актера Джека Конрада, который изрядно выпил. Тот, впечатленный парнем, предлагает ему стать личным ассистентом. Оба оказываются на съемочной площадке, но их пути расходятся. Нелли пробует себя в актерском ремесле, а Мэнни осваивает продюсерское дело. В это же время в киноиндустрии назревают перемены — набирает обороты звуковое кино, меняя привычный уклад.